购房首付贷屡禁不止 货币政策或成最后杀手锏

　　今年初，为防止楼市配资重蹈股市覆辙，监管部门对部分房产中介机构、P2P平台等发放用于购房首付款的贷款行为进行了清理打击。随后，以链家、我爱我家为代表的多家中介都表示全面暂停首付贷业务。

　　但时隔半年，虽经多方围剿，首付贷看似消失于江湖，但是却并未曾走远。事实上，消费贷、抵押贷等各类帮助购房人凑首付的方式如今风头正劲，只不过行事更为低调。房地产专家韩世同在接受中国网财经记者采访时表示，首付贷之所以屡禁不止，从侧面也说明它的存在是有市场需求的。

　　多地出台政策持续绞杀首付贷

　　所谓首付贷，是指在购房者首付资金不足时，地产中介或金融机构能够为其提供补助资金拆借，用于购房人放大购房杠杆。这种首付贷产品，使得购房者零首付，就可以购房甚至投机投资炒房，杠杆比例远高于去年股市巅峰时期的“场外配资”。2月，“上海链家事件”以后，“首付贷”等金融杠杆的风险开始被业界所关注。

　　今年两会期间，央行明确表示，购房“首付贷”违法。央行副行长潘功胜表示，之所以说首付贷违法，是因为房地产中介机构、房地产开发企业自办的金融业或者与P2P平台合作开展的金融业务，所提供的首付贷的产品不仅加大了居民购房的杠杆，削弱了宏观调控政策的有效性，增加了金融风险，同时也增加了房地产市场的风险。由此开始从中央到各地方，也加大了对“首付贷”的打击力度。

　　3月18日，深圳市互联网金融协会发布通知称，严禁新开展“众筹炒楼”业务，对于存量业务，立即停止募集并清理，任何企业不得通过更改“名称”、转为线下筹集等方式继续开展业务。

　　“各机构自即日起全面清理、停止新增 首付贷 类业务，存量业务妥善消化和处置。”4月19日，北京市网贷行业协会在其官网发布《关于清理“首付贷”类业务的通知》，北京也成为国内继深圳、上海之后，第三个叫停首付贷的城市。

　　紧接着，广州金融业协会、广州互联网金融协会、广州市房地产中介协会3家行业协会于4月20日联合下发文件，全线叫停广州地区的首付贷、众筹购房等金融业务。

　　而在近日，二三线城市也开始发文，明令禁止首付贷。

　　8月4日，湖南株洲市政府办印发《株洲市互联网金融风险专项整治工作实施方案》，也明确提出，要规范互联网“众筹买房”等行为，并严禁开展“首付贷”性质业务。不过株洲目前暂未见“首付贷”现象，但有多家楼盘提供“低首付”、“零首付”业务，因此市政府提前印发方案，预防首付贷出现。

　　叫停“首付贷”， 马甲也不能放过

　　然而，多方面的绞杀，并没有真正的能断绝“首付贷”的生存空间。

　　在今年春节以前，由于一些p2p平台的介入，首付贷被当作一种所谓新兴的互联网金融产品，在监管没有明确性之前，可以说是非常高调的。

　　中国网财经记者在网上搜索“首付贷”，发现自三月份以来，几乎每个月都会有“首付贷”的新闻见诸网上。3月份，“新华视点”记者在北京、上海、天津、深圳等地调查发现，“零首付”仍可操作，一些地方的“首付贷”换上了“换房贷”“消费贷”“过桥贷”等马甲。《金融时报》4月21日的报道则更明确指出，记者调查发现，“首付款依然可以 贷 ”。6月份，《证券时报》对“首付贷”进行了暗访报道，发现仍有中介公司能够提供“首付贷”业务。

　　直到最近，首付贷在南京仍旧存在。近日，南京市民向媒体反映，位于江北的楼盘中建国熙台竟然无视央行的明文规定，在售楼处公然为购房者推荐、办理首付贷业务。经过现场调查，证实该楼盘在明里暗里鼓动犹豫的市民办理首付贷购房。

　　监管风声趋紧，首付贷能否偃旗息鼓?

　　据调查，提供首付贷的模式主要有两种：一种是一些房地产中介机构与开发商合作，由中介或售楼处向购房者推荐，中介自己提供小额贷款服务，或是作为中间人，寻找合适的金融机构提供贷款;另一种是一些互联网金融平台、小贷公司等与房地产商、中介机构合作，特别是一些网络借贷平台(P2P)，利用自身“优势”，提供的资金多来源于一些个人投资者。

　　上海易居房地产研究院副院长杨红旭对中国网财经记者表示，现在部分一二线城市的房价相对上涨过快，部分投机者想参与其中，有需求便会有供给，这就导致了一部分机构铤而走险。

　　韩世同在接受中国网财经记者采访时表达了同样的观点，他认为，首付贷屡禁不止主要有三个原因，一是对于之前办理首付贷业务的银行来说，他们有大量的资金需要找出路，因此也有一些银行涉及了此项业务。二是对于一些p2p平台来说，这是他们需要促进销售，扩大信贷规模的客观需求。三是从监管层来说，前几年对首付贷持一种相对放任的态度，这也造成了首付贷的猖獗。因此现在必须加大打击力度。

　　杨红旭认为，要想对真正绞杀首付贷，必须从购房者以及中介机构两方面入手，让个人在贷款时提供详细的首付来源证明，同时加强对提供首付贷金融机构的打击。

　　不过，虽然韩世同也赞成对首付贷进行打击，但他认为不能一刀切，也应该有所区分。“关于首付贷，我认为不能够一刀切。对于二套房来说，很多其实是改善性住房，但由于二套房首付比例较高，达到40%到70%。这对于普通消费者来说，确实很难承受。监管部门要做好区分界定，不能因噎废食。”韩世同说。

　　业内人士称，首付贷禁而不绝，一个重要的原因是目前市场上的流动性十分充沛。要治理首付贷顽症，关键在于把控住流动性从银行流出的闸门，也就是说，货币政策需要适当收紧。